篇一：Macd指标详解精髓
Macd指标详解精髓(2009-09-19 16:23:41)转载标签： 理财财经macd指标移动平均线俄国杂谈 分类： 技术理论
Macd指标详解精髓
[ 2009-09-17 18:15:39 ]
标签：精通一术 富可敌国 阅读对象：所有人
“MACD指标是根据均线的构造原理，对股票价格的收盘价进行平滑处理，求出算术平均值以后再进行计算，是一种趋向类指标。理论上可根据DIF和MACD所处的位置，交叉情况，红绿柱缩放情况以及与K线之间的背离情况进行操作。”
【飞扬雪】明白的告诉了我们三个最关键的字眼“均线”、“股票价格的收盘价”、“算术平均值”，一下子就让我们抓住了定义的核心内容,如果你也想试一试，那就请跟我来。首先我们提出以下问题，你也参入回答，并将自己的答案和我们后面的分析进行对比。有关MACD，我们一共给出了四个问题：
第一部分：MACD的本质、定义及其优缺点
一、MACD的定义是什么？它是一个什么指标？一般理论上如何应用？
1、MACD的定义是什么？
答：对这个问题，大家的回答有浅有深，在定义的回答上，回答最全面的应该是网友
【dancingleafh】，他不仅给出了原理，同时还将MACD的算法有所介绍。
【dancingleafh】的回答:
原理： MACD（Moving Average Convergence
Divergence）中文名称：平滑异同移动平均线，是由Gerald Appel首先在Systems And Forecasts一书中发表，主要是利用长短期的二条平滑平均线，计算两者之间的差离值，作为研判行情买卖之依据。
算法：DIFF线 收盘价短期、长期指数平滑移动平均线间的差
DEA线 DIFF线的M日指数平滑移动平均线
MACD线 DIFF线与DEA线的差，彩色柱状线
参数：SHORT(短期)、LONG(长期)、M 天数，一般为12、26、9
看完这个答案你能完全理解MACD的定义吗？如果你理解了，好，那我来问你几个问题：
1）、二条平滑平均线是以价格还是以成交量为取样标准？
2）、DIFF、DEA、MACD如何计算得来？
虽然【dancingleafh】的回答最全面，但是就像10米以下有水，挖井人挖到9.9米就放弃了一样，就差那么一点，不能从上面的答案中直接找到我上面提到的两个问题的答案，尤其是第二个问题根本就回答不出来。
【ao】的回答非常直白：“MACD指标也叫平滑异同移动平均线，表现为三种方式，一条白线，一条黄线，一种红蓝柱状。那条白线叫DIF，那条黄线叫DEM[也叫MACD>，红蓝柱状叫BAR。白线DIF就是一条短期平滑移动平均线数值和一条中期平滑移动平均线数值的差离值；黄线DEM则是根据白线DLF数值计算出来的移动平均线和数值；红蓝柱状又是白线DIF数值和黄线DEM数值的差离值。这个指标就是平滑移动平均线的差离值的移动平均线的差离值。”这样的回答对照着K线图一看，就像教幼儿园的孩子认识“大、小、多、少、上、下。。。。。。”一样，估计还不一定大家都能像小孩子那样马上就能记住“白线叫DIF，黄线叫DEM[也叫MACD>，红蓝柱状叫BAR”，我们更不能从这个定义中知道什么叫DIF、MACD？他们的真正含义是什么？
对中国人来说，股市是新鲜事物，所以股市相关的一切基本上都是国外进口，现在我们来看看我们的翻译家是如何翻译MACD定义的：
MACD英文全名为Moving Average Convergence andDivergence，中文直译为指数平滑
异同移动平均线。其原理是运用快速与慢速移动平均线聚合与分离的征兆功能，加以双重平滑运算，用以研判股票的买进与卖出时机和信号。为时下欧美流行且广泛使用的分析工具。 这个解释无疑是翻译家直译过来的，所以显得深奥隐晦，对照总结网友们的回答，我们认为【飞扬雪】的解释最浅显易懂：
现在我们来看看具体的算法：
MACD在应用上，应先行计算出快速移动平均线 (12日EMA)与慢速移动平均线(26日EMA)，并以这两个数值，作为测量两者(快速与慢速线)间的“差离值”依据。所谓“差离值”(DIF)即12日EMA的数值减去26日EMA的数值。
钱龙系统和大智慧系统的默认值均设定MACD快速EMA参数为12，MACD慢速EMA参数为26，DIF参数为9，则：
1、某一天DI=H(最高价)+L(最低价)+2C(收盘价)；
2、AX=12天DI之和÷12；
3、BX=26天DI之和÷26；
4、DIAX=(第13天的DI-AX)×0.1538+AX；
5、DIBX=(第26天的DI-BX)×0.0741+BX；
6、自第27天起，将每天的DIAX减去DIBX，即得出DIF值；
7、第一次计算MACD时，则以9天的DIF总和÷9，得出之值作为第一个MACD；
8、第十天以后：第n天的MACD＝（第n天的DIF－第（n-1）天的MACD）×0.2+第（n－1）天的MACD。比如说：MACD(第36天)＝（第36天的DIF－第35天的MACD）×0.2+第35天的MACD。也就是：用第36天的DIF减去第35天的MACD(即步骤7算出的第一个MACD)，所得之值乘以0.2，再加上第35天的MACD，即可求出第36天的MACD；以此类推，可得出一条MACD线。
为了更进一步的说明问题，我们给出一个例子，华邦制药（002004）上市开始的数据： DI数据如下：
122.88+18.80+19.27*2＝80.22
218.00+17.34+17.34*2＝66.42
317.00+15.62+16.08*2＝64.78
416.97+16.31+16.40*2＝66.08
516.84+16.30+16.50*2＝66.14
616.75+15.22+15.65*2＝63.27
715.80+15.30+15.62*2＝62.34
816.20+15.52+15.85*2＝63.42
915.85+15.25+15.35*2＝61.8
10 15.51+15.05+15.30*2＝61.16
11 15.79+15.26+15.31*2＝61.67
12 15.30+14.00+14.02*2＝57.34
13 14.20+13.31+13.76*2＝55.03
14 13.95+13.30+13.89*2＝55.03
15 14.20+13.60+13.75*2＝55.3
16 14.60+13.65+14.37*2＝56.99
17 14.73+14.10+14.55*2＝57.93
18 14.67+14.20+14.20*2＝57.27
19 14.40+13.72+13.83*2＝55.78
20 14.20+13.53+13.58*2＝54.89
21 13.79+13.40+13.79*2＝54.77
22 13.76+13.50+13.61*2＝54.48
23 13.65+12.71+12.76*2＝51.88
24 13.30+12.50+13.30*2＝52.4
25 14.58+13.30+14.20*2＝56.28
26 15.50+14.40+15.15*2＝60.2
。。。。。。
我们给出一个实例是为了更透彻的告诉大家MACD的原理。同时更重要的有关MACD的两个重要数据大致等于0与股价和均线的关系，我们也不能及时补充上去，我们在后面暂且从理论上说明在0轴附近的本质。（此处要不要补充说明0与股价和均线的关系？）
2、它是一个什么指标？
答：从上面定义以及整个运算过程看，MACD就是一个单纯以股价为取样数据，经过复杂运算得到的两条曲线，作用类似于均线系统，它的本质还是属于均线系统的范畴，均线系统本身已经反映了股价目前的运动趋势，可以说，均线就是股价目前运动的趋势线。当均线向上运动时，反应股价总的趋势是向上的，相反，当均线向下倾斜的时候，说明股价正在一个下跌的趋势当中。所以，
MACD也反应了股价运行的趋势，是一种趋向类指标。
3、一般理论上如何应用？
答：对这个问题的回答，大同小异，没有什么争议，不过还是【dancingleafh】的回答最全面：
用法：
a、买卖：
1）、DIFF、DEA均为正，DIFF向上突破DEA，买入信号。
2）、DIFF、DEA均为负，DIFF向下跌破DEA，卖出信号。
3）、DEA线与K线发生背离，行情反转信号。
4）、分析MACD柱状线，由正变负，卖出信号；由负变正，买入信号。 b、红绿柱：
1）、从MACD指标可以看出，红柱和绿柱不可能无限制的放大，同时也不可能无限制的缩！
2）、红柱放到最大为波段性的顶部，绿柱放到最大为波段性的底部!
3）、红柱和绿柱一般放大到第5根时见到波段性的顶部或低部，这时开始注意抛或是买!
4）、红柱由最大开始缩小时出局，绿柱由最大开始缩小时进场!
5）、一般来说，红柱缩小将会出现绿柱，同理绿柱缩小会出现红柱！中间的这个过程就是一个波段！
6）、按F3可以同样看出，当绿柱出现并放到最大时应买股票，当红柱放到最大时应卖股票!
只有上涨中的回调才是成功的。怎样分析是上涨中的回调——下跌无量。
MACD的红绿柱表示的是DIFF与DEA之间的距离：当DIFF<DEA时为绿柱；当DIFF>DEA时为红柱；红绿柱反映价格的变动速率，与价格的绝对高度没比例关系；DIFF与价格的高低也是不成比例的：当DIFF<0时称空头行情，此时出现红柱称反弹，反弹如红柱从高变低 应先出局为宜；当DIFF>0时称多头行情，此时若红柱从高变低，有时不必急于出局，要看其他指标有没有支撑，如获利比例大不大，KD指标有没有超买，筹码上方密度大不大，主力进出有没有明显减少，均线系统有没有反复振荡，等等，如获得支撑，可持股直到DIFF
与DEA死叉才卖出。
【dancingleafh】的回答中，有关背离部分只是一笔带过，【幸福的路】做了很好的解释：与市场的M头（或三头）以及W底（或三底）形态相仿，高档区DIF二次以上下穿DEA可能大跌，低档区DIF二次以上上穿DEA可能大涨，这两处交叉若与价格走向相背离，则可信度极高。
理论上的这种应用，并不能让我们掌握MACD反映的本质精华，也不能正确解释上述的买卖法则就一定是正确的，更不能让我们知道：
1、为什么MACD金叉要买？死叉要卖？
2、为什么MACD出现与K走势背离，K线就会向相反的方向发生转变？
3、 MACD出现与K走势背离，K线就会向相反的方向发生转变，一定成立吗？为什么？
二、MACD在0轴金叉本质上反应了一个什么问题？
4、为什么MACD金叉要买？死叉要卖？
答：首先我们要申明一点的是，严格意义上的MACD在0轴金叉是指：MACD在0轴附近出现金叉，
DIF＝MACD≤±0.03，以DIF＝MACD＝0为最佳。
【飞扬雪】认为：“MACD在0轴反映多空双方力量暂时平衡，此时出现MACD金叉说明多头开始活跃，后市多头将占据主动。”
【少一些懊悔】认为：“在0轴金叉，说明在多头市道和空头市道的临界点上进行整理，短期均线一般在这里粘合，金叉后迅速进入多头市道，上涨力度一般较强。”
他们均从多空力量这个角度去考虑，认为0轴金叉说明市场由空头转向多头，这个观点和【红月亮】和【俄国首富】从趋势这个角度考虑基本上是一致的：
【红月亮】认为：“反映的是一个趋势的改变。”【俄国首富】认为：“如仅看这一点，代表短线均衡趋势或弱势的改变向好。”
【右脑思维】和【幸福的路】的回答很有创意：
【右脑思维】：“零轴金叉，是长、短、中 成本趋于一致，或者说 在一波拉升之后，主力化的成本得以消化，再拉高就是赚钱了。”
【幸福的路】：“一个停顿，就象跳高运动员起跳一样。”
我们现在看看以下几个图例：
如果从“多空力量”和“趋势”角度去分析，两个例证正好相反，成败各占50％，同时也完全否定了所有传统理论上建议“金叉买进”的原则。为什么会这样？
我们已经从前面第一个问题中知道了MACD的定义，MACD作用类似于均线系统，它的本质还是属于均线系统的范畴，
均线系统本身已经反映了股价目前的运动趋势，MACD反应了股价运行的趋势，是一种趋向类指标。所以摆脱了均线、趋势，单纯谈论金叉没有意义。那么金叉到底说明了什么？ 因为篇幅太长，所以这里我们不进一步的将计算过程一一公布出来，仅仅是将计算得出的结论公布一下。
通过不断的反复验证，我们发现MACD和30、60日均线的本质关系：
1、当股价长期在60日均线下方时，MACD的DIF上穿0轴，股价必将于上穿的前后几个交易日站上60日均线，MACD上穿0轴，10日均线必将于上穿的前后几个交易日上穿60日均线；反之，当股价在60日均线上方时，MACD的DIF下穿0轴，股价必将于下穿的前后几个交易日跌破60日均线，MACD下穿0轴，10日均线必将于下穿的前后几个交易日下穿60日均线（如图所示）；
2、当股价在60日均线附近或者上方时，MACD的DIF上穿0轴，股价必将于上穿的前
后几个交易日站上30日均线，此种情况下，MACD一般不会在0轴下方（上述图例中可以找到对应的图例）。
这两条揭示了MACD和均线的本质关系，上面的核心是“10日均线”、“30日均线”、“60日均线”，10日均线是多空双方力量强弱的分界线；30日均线是行情由盛而衰，由弱转强的转折点，对个股而言，是判断有无大资金进场或者出货以及其走势强弱的标准，是它的护盘线；60日均线，是中线牛熊的分水岭，30日均线、60日均线均是股价的生命线。
明白了平均线的真实含义之后，现在问题又来了，既然30、60日均线是股价的生命线，当MACD上穿0轴的同时，应该说股价跃上了生命线，就是市场转强进入牛市了，但是下面这张图显示，当MACD多次上穿0轴以后，仅仅出现了微小的反弹，然后继续下跌，仅仅只有最后一次上穿的时候，出现了还算不错的反弹，但是最后也再度下跌，为什么？ MACD本身能回答吗？不能！或许有人会说MACD最终没有站稳0轴，其实这是表象，如果我们再前进一步，我们就回答出来了，那就是股价没有最终站稳30日均线、60日均线。这里面说明了一个重要的问题，那就是趋势，趋势将会帮助你什么叫站稳30、60日均线，也就是说只有确定了趋势才能显示出生命的有无。
我们知道，战争存在三个阶段：（1）、防御阶段；（2）、相持阶段；（3）、反攻阶段。所以股市上多空力量对比也会出现三个阶段：（1）、多方防御阶段；（2）、多空相持阶段；（3）、多方反攻阶段。
在趋势向下的时候，也就是防御阶段，每次股价向上攻击生命线，都只能是无功而返，以失败告终；在趋势平衡的时候，也就是相持阶段，股价就会在生命线附近挣扎；在趋势向上的时候，也就是反攻阶段，生命线将会真正显示出生命的威力来。
归根结底，MACD是一个辅助手段，它和均线有着本质的关系，MACD在0轴金叉本质上反应了股价挑战30、60日生命线，成功与否，关键是趋势。
所以传统的“MACD金叉要买，死叉要卖”的买卖法则是不完全正确的，它忽略了均线系统趋势的作用。
三、MACD与K线走势背离，它的本质是什么?
MACD另外一个重要的传统观点：““背离”即在K 线图或条形图的图形上，价位出现一头比一头高（低）的头部，在MACD的图形却出现一头比一头低（高）的头部。这种背离信号的产生，意味着较正确的跌（涨）势信号。”针对这个结果，很多人都会不同程度的使用，但是不知道为什么会这样，没有任何一个人去给出解释。所以，我们提出问题5和问题6。
5、为什么MACD出现与K线走势背离，K线就会向相反的方向发生转变？
答：【sj8108】回答：DIF反映的是长、短期均线的差，以下降为例，股价虽下行，但长、短期均线差在减小，DIF就会上行，这就是背离，是见底的先兆。在大智慧里，柱状线为MACD，背离的机会更多一些，因为它反映的是二次的长、短期线差
【幸福的路】回答：因为移动平均汇聚了背弛指标（MACD）。
6、MACD出现与K线走势背离，K线就会向相反的方向发生转变，一定成立吗？为什么？
答：【sj8108】回答：不一定成立。仍以下降为例：如果股价二次加速下跌，长、短期差值加大MACD会同步再次下行。
【幸福的路】回答：不一定成立。（1）当出现底背离的时候：如果这个时候DIF由下往上穿过MACD形成黄金交叉的次数越多，则股价见底回升的可能性就越大。（2）当出现顶背离的时候：如果这个时候DIF由上往下穿过MACD形成死亡交叉的次数越多，则股价下跌的可能性就越大。
以上两位的回答，对第二个问题，还是没有回答到最本质的问题上来；因为不能从本质
篇二：MACD指标图解大全
MACD经典图解
很多人提出MACD的买卖信号太慢，用各种指标如KDJ来辅助；
MACD的信号顺序：
DEF绿色柱状体缩小-1-----DIF由下向上拐头-2--------DIF金叉MACD-3-------DEF红色色柱状体出现-4-------DIF突破零轴-5------
DEF红色柱状体缩小-6-----DIF由上向下拐头-7-------DIF死叉MACD-8-----DEF绿色柱状体出现-9--------DIF跌破破零轴 10---
附图（序号对应说明及对应K线）
我们是否可以忘记金叉，死叉；也就是不看图中的MACD辅助均线；
而用DEF拐头+DIF拐头来研判？
并且用月线控制周线，周线控制日线；
看看大盘月线图，你会发现，DEF柱体缩小的时候，对应的大盘也会出现上涨，确认信号越多，行情越大；
上图中你要是用DIF死叉MACD，那么，你现在还没有卖出；要是今日死叉，死叉的点位是1185，只有收盘在1185以下，才能死叉！太滞后了！
我研究MACD指标，总是觉得应该和波浪一起考虑，否则，好像不能理解它的真谛；这当然和日线中的波段洗盘有关，奈何，我的波浪理论实在太差；没法继续下去。
大盘月线，纯粹只看MACD指标分析
大盘周线
我分析指标，一般全用原始参数；因为原创者是最明白指标的。均线为先，我不认为如此，任何指标分析，必须以K线为先，否则，本末倒置。
顺便提一下均线；很好的指标！
今日才看了书，10种用法！
重新认识了葛兰碧法则。
篇三：MACD绝密买入技巧图解
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